สารานุกรม ของ การซื้อขาย กลยุทธ์ รูปแบบไฟล์ Pdf

สารานุกรมของกลยุทธ์การซื้อขาย THEENCYCLOPEDIAOFTRAD INGSTRATEGIES JEFFREY OZEN KATZ, D DONNA 1 M CCORMICK TRADEMARKSANDSERVICEM ARKS บริษัท และชื่อผลิตภัณฑ์ที่เกี่ยวข้องกับรายชื่อในหนังสือเล่มนี้ควรได้รับการพิจารณาว่าเป็นเครื่องหมายการค้าหรือเครื่องหมายบริการของ บริษัท ที่ระบุไว้การใช้ reg - เครื่องหมายการค้าจดทะเบียนไม่ได้รับอนุญาตเพื่อวัตถุประสงค์ทางการค้าโดยไม่ได้รับอนุญาตจาก บริษัท ที่มีชื่อในบางกรณีผลิตภัณฑ์ของ บริษัท แห่งหนึ่งนำเสนอโดย บริษัท อื่นและนำเสนอในรายชื่อที่แตกต่างกันในหนังสือเล่มนี้เป็นไปไม่ได้ที่จะระบุเครื่องหมายการค้าหรือบริการทั้งหมด สำหรับทุกผลิตภัณฑ์และทุกการใช้งาน แต่เราต้องการเน้น Visual Basic, Visual C และ Excel ต่อไปนี้เป็นเครื่องหมายการค้าของ Microsoft Corp. NAG library เป็นเครื่องหมายบริการของ Numerical Algorithms Group, Ltd สูตรเชิงตัวเลขในหนังสือ C และ ซอฟต์แวร์เป็นเครื่องหมายบริการของซอฟต์แวร์ Numerical TradeStation, Super Charts และ SystemWriter Plus เป็นเครื่องหมายการค้าของ Omega Research Evolver เป็นเครื่องหมายการค้าของ Palisade Corporation Master Chartist เป็นเครื่องหมายการค้าของ Robert Slade, Inc TS-Evolve และ TradeCycles MESA เป็นเครื่องหมายการค้าของ Ruggiero Associates Divergengine เป็นเครื่องหมายบริการของ Ruggiero Associates C Builder, Delphi และ Borland Database Engine เป็นเครื่องหมายการค้าของ Borland CQC for Windows เป็นเครื่องหมายการค้าของ CQG, Inc Metastock เป็นเครื่องหมายการค้าของห้องสมุดฟังก์ชันการวิเคราะห์ทางเทคนิค Eqnis International เป็นเครื่องหมายบริการของ FM Labs Excalibur เป็นเครื่องหมายการค้าของ Futures Truth MATLAB เป็นเครื่องหมายการค้าของ The MathWorks, Inc MESA96 เป็นเครื่องหมายการค้าของ Mesa C. CONTENTS PREFACE xiii บทนำ xv ระบบการซื้อขายทางเครื่องกลแบบสมบูรณ์คืออะไร - อะไรคือสิ่งที่ดีสำหรับการป้อนข้อมูลและการออกจากระบบวิธีการทางวิทยาศาสตร์สำหรับเครื่องมือในการพัฒนาระบบและวัสดุที่ต้องการสำหรับแนวทางทางวิทยาศาสตร์ส่วนที่ 1 เครื่องมือทางการค้า บทนำ 1 บทที่ 1 ข้อมูล 3 ประเภทข้อมูล Data Data Frames คุณภาพข้อมูล l แหล่งข้อมูลและผู้ขายบทที่ 2 Simulators 1 3 แบบจำลองของโปรแกรมจำลอง Simulator Simulation การแสดงผลข้อมูลสรุปรายงานสรุปรายงานทางการค้าโดยการค้า Simulator Perfomxmce ความเร็วความจุกำลัง l ความน่าเชื่อถือของ Simulators - การเลือกจำลอง Simulator ที่เหมาะสมที่ใช้ในหนังสือเล่มนี้ Chaoter 3 Optimizers and Optimization 29 Optimizers ทำอย่างไร Optimizers ถูกใช้ lpes of optimisation optimisation optimisation optimisation optimisation ผู้ใช้เพิ่มประสิทธิภาพการเพิ่มประสิทธิภาพการเพิ่มประสิทธิภาพโดยการจำลองการเพิ่มประสิทธิภาพการวิเคราะห์ linearpmgrwnming l วิธีการล้มเหลวด้วยการเพิ่มประสิทธิภาพตัวอย่างขนาดเล็ก fxmztneter ใหญ่ชุด veri. cation ไม่ประสบความสำเร็จกับ O mization h-ge, ตัวแทนตัวอย่างกฎไม่กี่ ทำไมต้องใช้สถิติในการประเมินระบบการซื้อขาย l การเพิ่มประสิทธิภาพและการสุ่มตัวอย่างแบบสุ่มตัวอย่าง l ขนาดตัวอย่างและการเป็นตัวแทนการประเมินระบบตัวอย่างทางสถิติที่ 1 การประเมิน การทดสอบตัวอย่างนอกเสียจากว่าอะไรจะเกิดขึ้นถ้าการแจกจ่ายไม่เป็นเรื่องปกติหากมีการพึ่งพิงแบบอนุกรมเกิดอะไรขึ้นถ้าการเปลี่ยนแปลงของตลาด l ตัวอย่างที่ 2 การประเมินผลการทดสอบในตัวอย่างการตีความการเพิ่มประสิทธิภาพของตัวอย่างสถิติการตรวจสอบผลการตรวจสอบ I เทคนิคการวิเคราะห์ทางสถิติและการใช้งาน ระบบการวิวัฒนาการของยีน evoJved multiple regression การจำลองแบบ monte car10 การทดสอบที่ไม่อยู่ในกลุ่มตัวอย่างการทดสอบเดินไปข้างหน้าข้อสรุปส่วนที่ 2 การศึกษาบทนำ 71 สิ่งที่ก่อให้เกิดคำสั่งซื้อที่ดีที่ใช้ในรายการหยุดคำสั่งซื้อ จำกัด คำสั่งซื้อของตลาดที่เลือกคำสั่งซื้อที่เหมาะสมเทคนิคการป้อนข้อมูลที่ครอบคลุมในนี้ การไหลเวียนโลหิตและการเคลื่อนไหวของค่าเฉลี่ยความแปรปรวนตามฤดูกาลจันทรคติและปรากฏการณ์พลังงานแสงอาทิตย์วัฏจักรและจังหวะเครือข่ายประสาทเทอร์เรียกฎเกณฑ์ในการเข้าสู่ระบบที่มีการพัฒนาแล้วมาตรฐานการออกจาก Equalizer ของ Dollar Volatility ผลงานทดสอบพื้นฐานและ Platfcnm บทที่ 5 โมเดล Breakout 83 ชนิดของ Breakouts l ลักษณะของ Breakout การทดสอบ Breakout Models l รายการ Breakout Channel ปิดเพียง channe l breakouts สูงสุด higMovest ต่ำ bnxzkouts l รายการความผันผวนของความผันผวน l ความผันผวนของความผันผวน Breakout รูปแบบยาวเฉพาะสกุลเงินเท่านั้น adx tremififilter สรุปการวิเคราะห์ประเภท breakout คำสั่งเข้ารายการข้อ จำกัด ของการปฏิสัมพันธ์ andjilters analysis by market ข้อสรุป l อะไรเราได้ติดตามบทที่ 6 การย้ายแบบจำลองเฉลี่ย 109 อะไรคือค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ - วัตถุประสงค์ของการเคลื่อนที่โดยเฉลี่ยปัญหาของความล่าช้า l ประเภทของค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ l ประเภทของโมเดลรายการเคลื่อนไหวโดยเฉลี่ย l ลักษณะของรายการเคลื่อนไหวค่าเฉลี่ย l ใบสั่งซื้อที่ใช้เพื่อผลรายการวิธีทดสอบวิธีทดสอบการทดสอบของโมเดลตามแนวโน้มการทดสอบชุดรูปแบบ Counter-Trend ข้อสรุป l สิ่งที่เราได้เรียนรู้ ix บทที่ 7 รายการ oscillator-based 133 oscillator l ประเภทของ oscillators การสร้างรายการกับ oscillators ลักษณะของรายการ oscillator วิธีการทดสอบ l ผลลัพธ์การทดสอบ teas of overbought oversold การทดสอบรูปแบบของการทดสอบสายสัญญาณแบบต่างๆของ divergence แบบสรุปการวิเคราะห์ - บทสรุปบทที่เราได้เรียนรู้ S Seasonality 153 ฤดูกาลคืออะไร l การสร้างรายการตามฤดูกาล l ลักษณะของใบสั่งซื้อตามฤดูกาลที่ใช้เพื่อสร้างผลตามฤดูกาลวิธีทดสอบวิธีทดสอบวิธีทดสอบผลการทดสอบผลการทดสอบแบบไขว้พื้นฐานของแบบจำลองโมเมนตัมขั้นพื้นฐานของโมเดลครอสโอเวอร์ด้วยการทดสอบค่าของซี แบบจำลองที่มีการยืนยันและการวิเคราะห์สรุป Inversions บทสรุปสิ่งที่เราได้เรียนรู้ Chmter 9 ดวงจันทร์และแสงอาทิตย์ Rhythms 179 ความถูกต้องตามกฎหมายหรือ Lunacy l วงจรจันทรคติและการค้าการสร้างรายการจันทรคติการทดสอบดวงจันทร์วิธีทดสอบผลการทดสอบการทดสอบจันทรคติผลการทดสอบพื้นฐานของแบบจำลองโมเมนตัม cmmo. er การทดสอบแบบจำลองของ cnx. mer ด้วยการทดสอบยืนยันของแบบจำลอง crymver ที่มีการยืนยันและการวิเคราะห์สรุปข้อสรุปสรุปกิจกรรมแสงอาทิตย์และการซื้อขายรายการพลังงานแสงอาทิตย์ที่สุจริตรายการข้อสรุปผลสรุปพลังงานแสงอาทิตย์สรุปบทเรียนที่เราได้เรียนรู้บทที่ 10 รายการที่ขึ้นต้นด้วยวัฏจักร 2Q3 Cycle Detection using MESA l การตรวจจับ วงจรการใช้ธนาคารตัวกรอง butterworth jilters wavelet-basedjilters การสร้างภาวะ รายละเอียดการใช้ธนาคารตัวกรองลักษณะของรายการที่ขึ้นอยู่กับวัฏจักรวิธีการทดสอบผลการทดสอบข้อสรุป l สิ่งที่เราได้เรียนรู้บทที่ 11 โครงข่ายประสาทเทียม 227 โครงข่ายประสาทเทียมมีอะไรบ้างโครงข่ายประสาทเทียมในเครือข่ายประสาทเทียมในการค้า l การพยากรณ์ด้วยเครือข่ายประสาทเทียม l สร้างรายการที่มีการคาดการณ์ด้วยระบบประสาท Reverse Slow K รหัสแบบจำลองสำหรับวิธีการทดสอบแบบย้อนกลับแบบช้า k สำหรับผลการฝึกอบรมแบบย้อนกลับแบบช้า k สำหรับรุ่นย้อนกลับแบบช้า l รหัสจุดเปลี่ยนรูปแบบจุดเปลี่ยนสำหรับแบบจำลองการทดสอบแบบจุดเปลี่ยนจุดสำหรับจุดเปลี่ยน โมเดลผลการเทรดสำหรับโมเดล All ผลการค้นหาผลลัพธ์ย้อนกลับแบบช้า k สำหรับผลการจำลองแบบจุดหลั่งต่ำสุดสำหรับแบบจำลอง Poinf ด้านบนสรุปการวิเคราะห์ l สรุปผลที่ได้เรียนรู้บทที่ 12 อัลกอริทึ่มทางพันธุกรรม 257 อะไรคืออัลกอริทึ่มทางพันธุกรรม (Evolution Rule - รูปแบบรายการที่พัฒนาขึ้นโดยใช้แบบจำลองรายการที่เขาใช้กฎเกณฑ์วิธีทดสอบ c บทสรุปสำหรับการพัฒนาโมเดลรายการผลการทดสอบโซลูชันของผลการทดสอบที่พัฒนาขึ้นสำหรับโซลูชันรายการยาวที่พัฒนาขึ้นสำหรับผลการทดสอบสั้น ๆ สำหรับกลุ่มผู้ปฏิบัติงานมาตรฐานโดยใช้เกณฑ์การตลาดเพื่อสร้างความเท่าเทียมกันของเส้นโค้งกฎสำหรับการแก้ปัญหาต่างๆสรุปผลที่ได้เรียนรู้ตอนที่ 3 การศึกษา บทนำการออก 281 ความสำคัญของเป้าหมายที่ออก l เป้าหมายที่ดีของยุทธศาสตร์การออกที่ดีประเภทการออกจากการทำงานในกลยุทธ์การออกทางออกการบริหารเงินจะออกไปตามหลังออกจากที่ทำงานก่อนออกจากบริเวณที่มีการไหลตามจังหวะออกอากาศทำให้เกิดการระเหยของออกซิเจนออกจากทางออกก่อนออกเดินทางข้อควรพิจารณาเมื่อออกจากตลาดการยิงปืน ข้อควรระวังในการทดสอบ SES l การทดสอบ SES แบบเดิมการทดสอบการใช้งาน SES l การทดสอบแบบ SES แบบมาตรฐาน ผลการทดสอบของ SES test resulrs ที่ได้รับการแก้ไขบทสรุป - สิ่งที่เราได้เรียนรู้บทที่ 14 การปรับปรุงมาตรฐาน 309 จุดประสงค์ของการทดสอบ l การทดสอบการหยุดการทำงานคงที่และการทดสอบเป้าหมายกำไรของ Dynamic Stops ส่วนที่เหลือของ higWlowest low stop fesf สูงสุดของไขมันหยุดชะงักแบบหยุดนิ่งแบบไดนามิกของการหยุดการเคลื่อนไหวแบบไดนามิก การทดสอบ Taget กำไรของขีด จำกัด เวลาที่ขยาย - ผลการดำเนินงานตามตลาดสำหรับข้อสรุปที่ดีที่สุดจากบทสรุป l สิ่งที่เราได้เรียนรู้ xi บทที่ 15 การเพิ่มปัญญาประดิษฐ์เพื่อออกจากระบบ 335 วิธีทดสอบสำหรับผลลัพธ์ของผลลัพธ์ทางประสาทสัมผัสออกจากผลการทดสอบประสาทเทียมทางประสาทสัมผัส ผลออกจากพอร์ตออกผลทางประสาทออกผลการตลาดโดยตลาดผลการทดสอบวิธีการทางพันธุกรรมของ Exit Top 10 โซลูชันที่มีผลการออกจากฐานออกจากการออกกฎสำหรับ longs และ shorts การตลาดโดยตลาด resu1t s ถ้าออกตามกฎสำหรับ longs market - ผลจากการตลาด PREFACEI n หนังสือเล่มนี้เป็นความรู้ที่จำเป็นในการเป็นผู้ประกอบการค้าที่ประสบความสำเร็จ mc. re ของ com - modities ในฐานะที่เป็นคู่มือการอ้างอิงที่ครอบคลุมและนักพัฒนาระบบ book อธิบายเทคนิคที่เป็นที่นิยมจำนวนมากและนำไปสู่การทดสอบและสำรวจวิธีการสร้างนวัตกรรมใหม่ ๆ เพื่อทำกำไรออกจากตลาดและเพื่อให้ได้ขอบที่ดียิ่งขึ้นหนังสือเล่มนี้มีวิธีการในการควบคุมความเสี่ยงที่ดีกว่าและให้ข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับวิธีการต่างๆ แม้จะมีพื้นฐานอยู่ที่ข้อมูลเกี่ยวกับวิธีการรับข้อมูลและหน้าจอวิธีการทดสอบระบบการทดสอบย้อนกลับอย่างถูกต้องโดยใช้เครื่องจำลองการซื้อขายการดำเนินการการเพิ่มประสิทธิภาพวิธีการประเมินและชดเชยการปรับเส้นโค้งได้อย่างปลอดภัยและแม้กระทั่งวิธีการ ประเมินผลโดยใช้สถิติอนุมานหนังสือเล่มนี้แสดงให้เห็นว่าทำไมวิธีที่ surest เพื่อความสำเร็จในการซื้อขายคือการใช้ระบบการซื้อขายที่ดี mechanized สำหรับผู้ค้าทั้งหมด แต่ไม่กี่ระบบการซื้อขายผล mm-e ผลกำไรกว่าการค้าขายด้วยการตัดสินใจการค้าการตัดสินใจเกี่ยวกับการตัดสินใจอัตนัย ที่มักจะกลายเป็นอารมณ์และนำไปสู่การสูญเสียผลกระทบความไม่แน่นอนความโลภและความกลัวได้อย่างง่ายดายเปลี่ยนเหตุผลและความรู้เป็นขับรถสำหรับ นอกจากนี้ยังเป็นการยากที่จะทดสอบและตรวจสอบรูปแบบการซื้อขายที่ใช้ดุลยพินิจการซื้อขายแบบระบบ (System-based trading) ในทางตรงกันข้ามเป็นไปตามเป้าหมายอารมณ์ไม่อยู่ในภาพตรรกะและข้อสมมติฐานที่ตั้งโปรแกรมระบบยานยนต์แสดงถึงเหตุผลและความรู้ของผู้ประกอบการค้าที่ดีที่สุด ทุกระบบดังกล่าวได้รับการทดสอบได้อย่างง่ายดายระบบที่ไม่ดีสามารถถูกปฏิเสธหรือแก้ไขได้และ cntes ดีสามารถปรับปรุงหนังสือเล่มนี้มีข้อมูลที่เป็นของแข็งที่สามารถช่วยได้มากเมื่อออกแบบสร้างและทดสอบระบบการซื้อขายเชิงกลที่มีกำไรในขณะที่เน้นอยู่ใน ในเชิงลึกการวิเคราะห์ที่สำคัญของปัจจัยต่างๆที่อ้างว่ามีส่วนร่วมในการชนะระบบองค์ประกอบสำคัญของสมบูรณ์ระบบการค้าเชิงกลยัง dissected และอธิบายให้เสร็จสมบูรณ์ทุกระบบการค้าเชิงกลต้องมีวิธีการเข้าและวิธีการออก entry จะต้องตรวจสอบโอกาสที่จะเข้าสู่ตลาดในจุดที่น่าจะทำให้การค้ามีอัตราส่วนความเสี่ยงต่อผลตอบแทนดีวิธีการออก ต้องป้องกันการสูญเสียเงินทุนที่มากเกินไปเมื่อมีการค้าผิดพลาดหรือเมื่อตลาดเปลี่ยนไปและสามารถจับภาพผลกำไรได้อย่างมีประสิทธิภาพเมื่อตลาดมีการเคลื่อนไหวในเกณฑ์ดีจำนวนพื้นที่จำนวนมากที่ทุ่มเทให้กับการทดสอบและประเมินผลระบบการออกจากที่พัก, และกลยุทธ์แม้แต่ผู้ค้าที่มีกลยุทธ์การซื้อขายหรือระบบที่มีทางออกที่ยอมรับได้มีแนวโน้มที่จะค้นพบบางสิ่งบางอย่างที่สามารถนำมาใช้เพื่อปรับปรุงระบบเพิ่มผลกำไรและลดความเสี่ยงนอกจากนี้ยังรวมอยู่ในหน้านี้เป็นแบบจำลองการซื้อขายในทั้ง pqrtfolios ของ ความสามารถในการคำนวณเส้นโค้งการเติบโตของผู้ถือหุ้นการเบิกสูงสุดอัตราส่วนความเสี่ยงต่อผลตอบแทนผลตอบแทนจากบัญชีจำนวนธุรกิจการค้าและคำนำหน้าทั้งหมดที่เกี่ยวข้องอื่น ๆ ชนิดของข้อมูลที่เป็นประโยชน์ในการประเมินระบบการซื้อขายในกลุ่มสินค้าโภคภัณฑ์หรือหุ้นทั้งหมดจะเห็นได้ชัดกระบวนการของกระบวนการ การเดินไปข้างหน้าและรูปแบบอื่น ๆ ของการทดสอบและการเพิ่มประสิทธิภาพยังอธิบายไว้ตัวอย่างเช่นคำแนะนำเกี่ยวกับการค้นหาชุดของพารามิเตอร์ที่เมื่อเสียบเข้ากับระบบที่ใช้ในการซื้อขายสินค้าแต่ละชุด ให้ผลกำไรสุทธิที่ดีที่สุดโดยมีการเบิกเงินกู้ต่ำที่สุดหรืออาจเป็นอัตราส่วนที่ดีที่สุดของ Sharpe หรือการวัดผลการดำเนินงานของพอร์ตอื่น ๆ ที่ต้องการสำหรับกลุ่มสินค้าโภคภัณฑ์ทั้งหมดผู้ค้าหลักทรัพย์รายย่อยที่เป็น CTA ต้องการใช้ระบบในการซื้อขายสินค้าหลายรูปแบบ การลดความเสี่ยงและการเสริมสร้างสภาพคล่องควรหาการอภิปรายนี้เป็นประโยชน์อย่างยิ่งในที่สุดเพื่อให้ทุกส่วนของระบบและส่วนประกอบต่างๆได้รับการทดสอบโดยมีจุดมุ่งหมายและกลไกที่สมบูรณ์เราได้ศึกษาถึงพื้นฐานทางด้านการศึกษาและด้านวิทยาศาสตร์ของเราในการประยุกต์ใช้หลักการทางวิทยาศาสตร์ วิธีการศึกษาเทคนิคการเข้าและออกนอกจากนี้เมื่อมีการใช้สถิติเพื่อประเมินความสำคัญของผลการตรวจสอบ ns แนวทางนี้ควรให้ข้อมูลที่เข้มงวดที่สุดเกี่ยวกับสิ่งที่เป็นส่วนประกอบที่ถูกต้องและเป็นประโยชน์ในกลยุทธ์การซื้อขายที่ประสบความสำเร็จดังนั้นทุกคนจะได้ประโยชน์จากการสืบสวนเหตุผลที่แท้จริงเบื้องหลังกลยุทธ์การเข้าและออกทั้งหมดจะถูกกล่าวถึงในรายละเอียดสำหรับผู้ที่ต้องการ เพื่อทำซ้ำและขยายการศึกษาที่มีอยู่ในนี้ซอร์สโค้ดที่กว้างขวางมีอยู่ในข้อความเช่นเดียวกับในซีดีรอมดูข้อเสนอด้านหลังหนังสือเนื่องจากระบบการซื้อขายขั้นพื้นฐานประกอบไปด้วยองค์ประกอบสองอย่างเสมอไปหนังสือเล่มนี้ประกอบด้วย การศึกษาคอมพิวเตอรและการศึกษาการออกจากการอภิปรายเกี่ยวกับเทคโนโลยีเฉพาะที่อาจใชในการสรางรายการหรือทางออกเชนเครือขายประสาทถูกจัดการภายใตการพัฒนายุทธศาสตรการเขาออกหรือออก เกี่ยวกับประเด็นพื้นฐานเกี่ยวกับการดำเนินการตามแนวทางวิทยาศาสตร์เพื่อการพัฒนาระบบการค้าส่วนแรกของหนังสือเล่มนี้เครื่องมือ ของข้อมูลการค้ารวมถึงข้อมูลพื้นฐานที่จำเป็นสำหรับผู้ค้าระบบทั้งหมดบทสรุปเสนอผลสรุปของผลการวิจัยที่มีข้อเสนอแนะในการใช้ความรู้และการวิจัยในอนาคตภาคผนวกมีข้อมูลอ้างอิงและข้อเสนอแนะในการอ่านท้ายที่สุด, เราอยากจะชี้ให้เห็นว่าหนังสือเล่มนี้เป็นความต่อเนื่องและการพัฒนาชุดบทความที่เราเผยแพร่ในฐานะนักเขียนที่มีส่วนร่วมในการวิเคราะห์ทางเทคนิคของหุ้นและสินค้าโภคภัณฑ์ตั้งแต่ปีพ. ศ. 2539 เป็นต้นไป Jeffrey Owen Katz, Ph D และ Donna L McCormick บทนำมี สิ่งหนึ่งที่ผู้ค้าส่วนใหญ่มีเหมือนกันพวกเขาได้รับความท้าทายในการคาดการณ์และการซื้อขายตลาดการเงินในการค้นหาหมู่เกาะขนาดเล็กเหล่านี้ที่มีประสิทธิภาพไม่มากนักในทะเลอันกว้างใหญ่ของพฤติกรรมทางการตลาดที่มีประสิทธิภาพสำหรับหนึ่งในผู้เขียน Jeffrey Katz ความท้าทายนี้ เป็นครั้งแรกที่หมายถึงการหลงระเริงหลงใหลกับคณิตศาสตร์กว่าทศวรรษที่ผ่านมาเขาได้พัฒนารูปแบบที่จัดเตรียมสัญญาณเข้าสำหรับมาตรฐาน Poor s 500 SP 500 และ OEX ในขณะที่สัญญาณเหล่านี้เป็นเวลาที่ประมาณ 80 อย่างถูกต้องแคทซ์ก็พบว่าตัวเองเดาได้อีกเป็นอย่างยิ่งนอกจากนี้เขายังต้องพึ่งพาการตัดสินใจเชิงอัตนัยของตนเองเกี่ยวกับปัจจัยที่สำคัญเช่นสิ่งที่สั่งให้ใช้สำหรับ การตัดสินใจเหล่านี้สาระสำคัญของการค้าขายด้วยการตัดสินใจถูกผลักดันด้วยอารมณ์ความกลัวและความโลภมากกว่าด้วยเหตุผลและความรู้ผลให้เขารู้สึกงุนงงและหวั่นไหวตัดสินใจผิดพลาด และสูญเสียบ่อยกว่าที่ได้รับรางวัลสำหรับ Katz เช่นสำหรับ traders ส่วนใหญ่การค้าขาย discretionary ไม่ทำงานถ้าการซื้อขายดุลยพินิจไม่ได้ผลแล้วบางทีการซื้อขายระบบคือคำตอบ Katz ตัดสินใจที่จะพัฒนาระบบการซื้อขายอัตโนมัติโดยสมบูรณ์ในรูปแบบของ โปรแกรมคอมพิวเตอร์ที่สามารถสร้างคำสั่งซื้อซื้อหยุดและคำสั่งซื้อที่จำเป็นอื่น ๆ ได้โดยปราศจากการตัดสินหรือการแทรกแซงของมนุษย์ระบบทางกลที่ดีตรรกะที่แนะนำจะหลีกเลี่ยงปัญหาที่เกี่ยวข้องกับการค้าขายด้วยการตัดสินใจหาก วินัยที่จะทำตามมันอาจจะถูกรวบรวมระบบดังกล่าวจะให้รายการที่ชัดเจนและที่กำหนดไว้อย่างดีทางออกปกติหรือผลกำไรและทางออกที่ผิดปกติหรือการจัดการเงินที่ออกแบบมาเพื่อควบคุมความสูญเสียในการค้าที่ไม่ดีระบบอัตโนมัติอย่างเต็มที่นอกจากนี้ยังจะทำให้ การทดสอบอย่างละเอียดเป็นวิธีเดียวในการตรวจสอบว่าระบบทำงานได้จริงหรือไม่และจะเป็นประโยชน์ต่อการค้าหรือไม่ Katz มีเหตุผลเนื่องจากความคุ้นเคยกับข้อมูลชุดข้อมูล การทดสอบที่ถูกต้องไม่สามารถกระทำได้ด้วยตาถ้า Katz มองไปที่แผนภูมิและเชื่อว่าการก่อตัวเป็นสัญญาณบ่งชี้ว่าเป็นสถานที่ที่ดีในการเข้าสู่ตลาดเขาไม่สามารถเชื่อมั่นในความเชื่อดังกล่าวได้เนื่องจากเขาได้เห็นสิ่งที่เกิดขึ้นหลังจากที่เกิดการก่อตัวขึ้น ถ้าแผนภูมิของปีก่อนหน้าได้รับการตรวจสอบเพื่อหาตัวอย่างอื่น ๆ ของการสร้างความพยายามที่จะระบุรูปแบบโดย eyeballing จะลำเอียงในทางกลับกันถ้ารูปแบบที่จะทดสอบอาจจะ อย่างเป็นทางการกำหนดและเขียนรหัสได้อย่างชัดเจนคอมพิวเตอร์สามารถทำผลงานได้อย่างเป็นกลางมันจะเรียกใช้รหัสในหลายปีของข้อมูลทางประวัติศาสตร์ให้มองหาวิธีการระบุและประเมินผลโดยไม่มีการเข้าใจถึงพฤติกรรมของตลาดหลังจากแต่ละอินสแตนซ์ด้วยวิธีนี้ คอมพิวเตอร์สามารถระบุว่าเขาเป็นจริงในสมมติฐานของเขาว่าการก่อให้เกิดเป็นผลกำไรหนึ่งกฎออกนอกจากนี้ยังสามารถได้รับการประเมินผลอย่างเป็นระบบในที่สุดระบบการค้าที่มีการกำหนดไว้อย่างดีจะช่วยให้สิ่งต่างๆเช่นค่าคอมมิชชั่นการเลื่อนหลุดล่อนเป็นไปไม่ได้และ ตลาดที่ย้ายก่อนที่เขาจะสามารถเป็นปัจจัยใน xvi นี้จะช่วยหลีกเลี่ยงการกระแทกที่ไม่พึงประสงค์เมื่อย้ายจากการจำลองคอมพิวเตอร์เพื่อการค้าโลกแห่งความจริงหนึ่งในปัญหา Katz มีความพยายามในการซื้อขายก่อนหน้านี้ไม่ได้พิจารณาค่าใช้จ่ายในการทำธุรกรรมสูงที่เกี่ยวข้องกับการซื้อขาย OEX เขาสามารถมั่นใจได้ว่าการทดสอบระบบจะรวมถึงปัจจัยต่างๆดังกล่าวด้วยเช่นกันความประหลาดใจที่อาจเกิดขึ้น uld จะถูกตัดออกและการประเมินที่สมจริงมากอาจได้มาจากวิธีการที่ระบบหรือองค์ประกอบของระบบใด ๆ จะทำการซื้อขายระบบอาจทำให้เขาคิดว่าเป็นกุญแจสู่ความสำเร็จในตลาดมากขึ้น WHATISACOMPLETEMECHAN ICALTRADINGSYSTEM หนึ่งในปัญหาที่เกิดขึ้นของ witb Katz คือการซื้อขายในช่วงต้น ระบบของเขาเพียง แต่ให้สัญญาณเข้าออกจากการตัดสินใจของการออกเพื่อการตัดสินอัตนัยมันไม่ได้จึงครบถ้วนระบบการซื้อขายเชิงกลที่สมบูรณ์ระบบการซื้อขายทางกลหนึ่งที่สามารถทดสอบและใช้งานในรูปแบบวัตถุประสงค์โดยสิ้นเชิงโดยไม่ต้องมนุษย์ การตัดสินใจต้องให้ทั้งสองรายการและทางออกเพื่อให้ได้สมบูรณ์อย่างแท้จริงระบบเครื่องกลจะต้องให้ข้อมูลต่อไปนี้อย่างชัดเจน 1 เมื่อใดและอย่างไรและอาจเป็นไปได้ในราคาที่จะเข้าสู่ตลาด 2 เมื่อใดและอย่างไรและอาจเป็นไปได้ว่าราคาใด, ออกจากตลาดด้วยความสูญเสีย 3 เมื่อไหร่และอย่างไรและอาจเป็นสิ่งที่ราคาออกจากตลาดที่มีกำไรสัญญาณการเข้ามาของฉัน ระบบการซื้อขายของ chanical สามารถทำได้ง่ายเพียงแค่อธิบายคำสั่งซื้อหรือขายในวันถัดไปเปิดคำสั่งอาจจะซับซ้อนมากขึ้นเล็กน้อยเช่นการเข้าสู่วันพรุ่งนี้หรือบนแถบถัดไปโดยใช้วงเงินหรือหยุดจากนั้นอีกครั้งที่ซับซ้อนมาก ใบสั่งซื้อที่เกิดขึ้นในช่วงเวลาหนึ่ง ๆ เฉพาะในกรณีที่มีเงื่อนไขเป็น m. Encyclopedia of Trading THEENCYCLOPEDIAOFTRAD INGSTRATEGIES JEFFREY OZEN KATZ, PHD DONNA 1 M CCORMICK TRADEMARKSANDSERVICEM ARKS บริษัท และชื่อผลิตภัณฑ์ที่เกี่ยวข้องกับรายชื่อในหนังสือเล่มนี้ควรถูกพิจารณาว่าเป็น เครื่องหมายการค้าหรือเครื่องหมายบริการของ บริษัท ระบุการใช้เครื่องหมายการค้าจดทะเบียนไม่ได้รับอนุญาตเพื่อการค้าโดยไม่ได้รับอนุญาตจาก บริษัท ที่มีชื่อในบางกรณีผลิตภัณฑ์ของ บริษัท แห่งหนึ่งนำเสนอโดย บริษัท อื่นและนำเสนอในรูปแบบต่างๆ รายชื่อในหนังสือเล่มนี้แทบจะเป็นไปไม่ได้ที่จะระบุเครื่องหมายการค้าหรือเครื่องหมายบริการสำหรับทุกๆ ผลิตภัณฑ์และการใช้งานทุกอย่าง แต่เราต้องการเน้น Visual Basic, Visual C และ Excel ต่อไปนี้เป็นเครื่องหมายการค้าของ Microsoft Corp. NAG library เป็นเครื่องหมายบริการของ Numerical Algorithms Group, Ltd สูตรเชิงตัวเลขในหนังสือและซอฟต์แวร์ C คือ เครื่องหมายบริการของซอฟต์แวร์ Numerical TradeStation, SuperCharts และ SystemWriter Plus เป็นเครื่องหมายการค้าของ Omega Research Evolver เป็นเครื่องหมายการค้าของ Palisade Corporation Master Chartist เป็นเครื่องหมายการค้าของ Robert Slade, Inc TS-Evolve และ TradeCycles MESA เป็นเครื่องหมายการค้าของ Ruggiero Associates Divergengine เป็นบริการของ Ruggiero Associates Divergengine เครื่องหมายการค้า Ruggiero Associates C Builder, Delphi และ Borland Database Engine เป็นเครื่องหมายการค้าของ Borland CQC for Windows เป็นเครื่องหมายการค้าของ CQG, Inc Metastock เป็นเครื่องหมายการค้าของ Eqnis International library library function library เป็นเครื่องหมายบริการของ FM Labs Excalibur เป็นเครื่องหมายการค้าของ Futures Truth MATLAB เป็นเครื่องหมายการค้าของ The MathWorks, Inc MESA96 เป็นเครื่องหมายการค้าของ Mesa C. ontents PREFACE xiii บทนำ xv คืออะไร ระบบการซื้อขายเครื่องจักรกลแบบสมบูรณ์ - อะไรคือสิ่งที่ดีและหักล้างวิธีการทางวิทยาศาสตร์สำหรับเครื่องมือในการพัฒนาระบบและวัสดุที่จำเป็นสำหรับแนวทางทางวิทยาศาสตร์ส่วนที่ 1 เครื่องมือของบทนำทางการค้า 1 บทที่ 1 ข้อมูล 3 ประเภทข้อมูล Data Data Frames คุณภาพข้อมูล l แหล่งข้อมูลและผู้จัดจำหน่าย บทที่ 2 Simulators 13 ประเภท Simulators การเขียนโปรแกรม Simulator Simulator การแสดงผลข้อมูลสรุปรายงานการค้าโดยการค้า Simulator Perfomxmce ความเร็วความจุกำลัง l ความน่าเชื่อถือของ Simulators - การเลือกจำลอง Simulator ที่เหมาะสมที่ใช้ในหนังสือเล่มนี้ Chaoter 3 Optimizers and Optimization 29 Optimizers ทำอะไร เครื่องมือเพิ่มประสิทธิภาพใช้ Lpes of Optimization เพิ่มประสิทธิภาพโดยนัย optimisation การเพิ่มประสิทธิภาพการเพิ่มประสิทธิภาพทางพันธุกรรมโดยผู้ใช้การจำลองแบบการเพิ่มประสิทธิภาพการวิเคราะห์การเพิ่มประสิทธิภาพเชิงวิเคราะห์ linearpmgrwnming l วิธีการล้มเหลวด้วยการเพิ่มประสิทธิภาพตัวอย่างขนาดเล็ก fxmztneter ใหญ่ชุดไม่มี veri. cation วิธีการประสบความสำเร็จกับการปฏิบัติงาน h-ge ตัวแทน ตัวอย่างกฎและข้อดีบางประการ ve ทำไมต้องใช้สถิติเพื่อประเมินระบบการซื้อขาย l การเพิ่มประสิทธิภาพและการสุ่มตัวอย่างแบบสมมุติฐาน l ขนาดและขนาดของตัวอย่างการประเมินระบบตัวอย่างทางสถิติ 1 การประเมินตัวอย่างนอกสถานที่ ทดสอบว่าการแจกจ่ายไม่เป็นเรื่องปกติถ้ามีการพึ่งพิงแบบอนุกรมเกิดอะไรขึ้นถ้าการเปลี่ยนแปลงของตลาด l ตัวอย่างที่ 2 การประเมินผลการทดสอบในตัวอย่างการตีความตัวอย่างการเพิ่มประสิทธิภาพ i-esults ผลการตรวจสอบ l เทคนิคทางสถิติอื่น ๆ และการใช้งานของระบบ evoJved แบบมีวิวัฒนาการ car10 การจำลองการทดสอบออกไปข้างนอกของตัวอย่างการเดินไปข้างหน้าการทดสอบข้อสรุปส่วนที่ 2 การศึกษาบทนำบทที่ 71 สิ่งที่เป็นคำสั่งซื้อที่ดีที่ใช้ในรายการหยุดคำสั่งซื้อคำสั่งซื้อตามคำสั่งซื้อของตลาดที่เลือกคำสั่งซื้อที่เหมาะสมเทคนิคการป้อนข้อมูลที่ครอบคลุมในหนังสือเล่มนี้และการเคลื่อนไหว breakouts เฉลี่ย oscillators ตามฤดูกาลจันทรคติ และปรากฏการณ์พลังงานแสงอาทิตย์วงจรและจังหวะโครงข่ายประสาทเทอร์มิเนตกฎเกณฑ์ของการพัฒนาที่มีการพัฒนารายการมาตรฐานการออกจาก Equalizer ของความผันผวนของเงินดอลลาร์ Basic Test Portfolio และ Platfcnm บทที่ 5 Breakout Models 83 ชนิดของ Breakouts l ลักษณะของ Breakout การทดสอบรูปแบบ Breakout l การ Breakout Channel รายการปิดช่องโหว่ของช่องเท่านั้น higMowest ต่ำสุด bnxzkouts l รายการความผันผวนของความผันผวน l ความผันผวนของความผันผวน Breakout รูปแบบยาวเฉพาะสกุลเงินเท่านั้น adx tremififilter สรุปการวิเคราะห์ประเภท breakout คำสั่งเข้าร่วมการ จำกัด การซื้อขายและการวิเคราะห์ตามตลาดข้อสรุปเรามีอะไรบ้าง Lamed บทที่ 6 การย้ายแบบจำลองเฉลี่ย 109 อะไรคือค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ - วัตถุประสงค์ของค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ ปัญหาของความล่าช้า l ประเภทของค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ l ประเภทของโมเดลรายการเคลื่อนไหวโดยเฉลี่ย l ลักษณะของรายการเคลื่อนไหวเฉลี่ย l ใบสั่งซื้อที่ใช้เพื่อผลรายการวิธีทดสอบวิธีทดสอบวิธีทดสอบรูปแบบของ Trend-Models การทดสอบโมเดล Counter-Trend ข้อสรุป l สิ่งที่เราได้เรียนรู้บท ix 7 Oscillat หรือตามรายการ 133 oscillator l ชนิดของ oscillators การสร้างรายการกับ oscillators ลักษณะของรายการ oscillator วิธีการทดสอบ l ผลการทดสอบ teas of overbought oversold models การทดสอบการทดสอบสายสัญญาณโมเดลการวิเคราะห์ divergence สรุปการวิเคราะห์ - ข้อสรุปเราได้เรียนรู้อะไรบทที่ S ฤดูกาล 153 ฤดูกาลอะไร l การสร้างรายการตามฤดูกาล l ลักษณะของใบสั่งซื้อตามฤดูกาลที่ใช้เพื่อสร้างผลตามฤดูกาลวิธีทดสอบวิธีทดสอบวิธีทดสอบการทดสอบผลลัพธ์ของการทดสอบรูปแบบครอสโอเวอร์ขั้นพื้นฐานของแบบจำลองโมเมนตัมพื้นฐานของแบบไขว้กับการทดสอบ conmtion ของ C. model มีการยืนยันและบทสรุปการวิเคราะห์ข้อสรุปเรามีอะไรเรียนรู้ Chmter 9 ดวงจันทร์และแสงอาทิตย์ Rhythms 179 Legitimacy or Lunacy l วงจรจันทรคติและการค้าขายสร้างรายการจันทรคติการทดสอบทางจันทรคติการทดสอบผลการทดสอบดวงจันทร์ของการทดสอบพื้นฐานแบบ cmmo. er ของการทดสอบแบบโมเมนตัมขั้นพื้นฐาน ของโมเดล cnx. mer ด้วยการทดสอบยืนยันของเครื่อง crmmver el กับการยืนยันและการวิเคราะห์ข้อสรุป inversions ข้อสรุปกิจกรรมแสงอาทิตย์และการค้ารายการพลังงานแสงอาทิตย์ generazing ผลสรุปผลการวิจัยแสงอาทิตย์สรุปสิ่งที่เราได้เรียนรู้บทที่ 10 รายการตามวงจรการตรวจสอบวงจร 2Q3 ใช้ MESA l การตรวจจับวงจรการใช้ธนาคารตัวกรอง butterworth jilters wavelet-basedjilters สร้างรายการวัฏจักรการใช้ตัวกรอง ลักษณะเฉพาะของรายการตามวัฏจักรวิธีการทดสอบผลการทดสอบข้อสรุป l สิ่งที่เราได้เรียนรู้บทที่ 11 โครงข่ายประสาทเทียม 227 โครงข่ายประสาทเทียมแบบเครือข่ายประสาทเทียมมีอะไรบ้างเครือข่ายประสาทเทียมในการค้า l การพยากรณ์ด้วยเครือข่ายประสาทเทียม l สร้างรายการที่มีการคาดคะเนทางประสาทแบบย้อนกลับช้า K รหัสสำหรับวิธีการทดสอบแบบย้อนกลับแบบช้า k สำหรับผลการฝึกอบรมแบบย้อนกลับแบบช้า k สำหรับโมเดลย้อนช้า k l รหัสแบบจำลองจุดเปลี่ยนสำหรับรูปแบบจุดเปลี่ยนแบบทดสอบวิธีการทดสอบสำหรับโมเดลแบบจุดเปลี่ยนแบบจำลองสำหรับแบบจำลองจุดเปลี่ยน แบบจำลองทั้งหมดที่มีการเพิ่มผลลัพธ์สำหรับ reve rse slow k ผลที่ได้จากการจำลองแบบจุดต่ำสุดของ ruming point ผลการซื้อขายแบบจำลอง poinf ด้านบนสรุปการวิเคราะห์ l สรุปผลที่ได้เรียนรู้บทที่ 12 อัลกอริทึมเชิงพันธุกรรม 257 อะไรคืออัลกอริทึ่มทางพันธุกรรมที่พัฒนาโมเดลรายการกฎขึ้น รหัสวิธีการทดสอบสำหรับการพัฒนาโมเดลรายการ l โซลูชันผลการทดสอบที่พัฒนาขึ้นสำหรับโซลูชันรายการยาวที่พัฒนาขึ้นสำหรับผลลัพธ์สั้น ๆ ของผลลัพธ์ที่ได้จากสูตรมาตรฐานของตลาดโดยตลาดรวมถึงเส้นโค้งของกฎสำหรับการแก้ปัญหาที่แตกต่างกันข้อสรุปสิ่งที่เราได้เรียนรู้ตอนที่ 3 การศึกษาเกี่ยวกับการออกจากการแนะนำ 281 ความสำคัญของเป้าหมายที่ออก l เป้าหมายที่ดีของกลยุทธ์การออกที่ดีประเภทของการออกจากที่ทำงานในกลยุทธ์การออกทางออกการบริหารเงินจะออกไปทางท้ายสุด projir tnrgef exiW ออกจากการไหลตามทางออกที่ทำให้เกิดการระเหยของออกซิเจนออกจากทางออก - offs กับหยุด prorecrive ลื่นไถลสรุปหีบห่อ conC nian การทดสอบออกจากกลยุทธ์ Sta ndard รายการสำหรับการทดสอบออกจากแบบรายการแบบสุ่ม Chaoter 13 Standard Exit Strategy 293 อะไรคือ Standard Exit Strategy ลักษณะของ Standard Exit จุดประสงค์ในการทดสอบ SES l การทดสอบผลการทดสอบ SES แบบดั้งเดิมการทดสอบของ Resuls Test SES ที่ได้รับการแก้ไขข้อสรุป - อะไร เราได้เรียนรู้บทที่ 14 การปรับปรุงมาตรฐานออก 309 จุดประสงค์ของการทดสอบ l การทดสอบการหยุดแบบถาวรและการทดสอบเป้าหมายกำไรของ Dynamic Stops ส่วนที่เหลือของ higWlowest low stop ต่ำสุดของไขมันหยุดชะงักแบบหยุดนิ่งแบบไดนามิกของค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่เชิงเส้นที่แก้ไขแล้ว หยุดการทำงานแบบไดนามิกการทดสอบการทดสอบ Taget กำไรของข้อ จำกัด เวลาที่ขยาย - ผลการดำเนินงานตามตลาดสำหรับข้อสรุปที่ดีที่สุดในการออกจากการแข่งขัน l เราได้เรียนรู้อะไรบ้าง xi บทที่ 15 การเพิ่มปัญญาประดิษฐ์เพื่อออก 335 วิธีทดสอบสำหรับผลลัพธ์ของชิ้นส่วนประสาทที่ออกจากระบบประสาท ผลการทดสอบออกจากระบบประสาทผลออกจากระบบประสาทผลการผ่าตัดประสาทผลออกจากตลาดโดยวิธีตลาดผลการทดสอบวิธีการออกพันธุกรรมของส่วนประกอบทางพันธุกรรมด้านบน 10 ไอโอนิกที่มีผลออกจากพื้นฐานของการออกจากกฎสำหรับ longs and shorts การตลาดโดยตลาด resu1t s ถ้าออกจากกฎสำหรับ longs ตลาดโดยผลทางการตลาด PREFACEI n หนังสือเล่มนี้เป็นความรู้ที่จำเป็นในการเป็น mc. re ผู้ประกอบการค้าที่ประสบความสำเร็จ ในฐานะที่เป็นคู่มือการอ้างอิงและการพัฒนาระบบอย่างครบวงจรหนังสือเล่มนี้อธิบายถึงเทคนิคที่ได้รับความนิยมจำนวนมากและนำไปสู่การทดสอบและสำรวจวิธีการใหม่ ๆ ในการทำกำไรออกจากตลาดและเพื่อให้ได้ขอบที่ดียิ่งขึ้น หนังสือเล่มนี้มีวิธีการที่ดีกว่าในการควบคุมความเสี่ยงและให้ข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับวิธีการที่มีประสิทธิภาพต่ำและอาจทำลายล้างทุนได้พื้นฐานแม้จะครอบคลุมข้อมูลเกี่ยวกับวิธีการได้รับและข้อมูลหน้าจอวิธีการอย่างถูกต้องกลับทดสอบระบบโดยใช้จำลองการซื้อขายวิธีการดำเนินการเพิ่มประสิทธิภาพอย่างปลอดภัย วิธีการประมาณและชดเชยค่าส่วนโค้งและแม้กระทั่งวิธีการประเมินผลโดยใช้สถิติอนุมานหนังสือเล่มนี้แสดงให้เห็นว่าทำไมวิธีที่ surest เพื่อความสำเร็จในการซื้อขายคือการใช้ประโยชน์ที่ดี mec hanized trading system สำหรับผู้ค้าทั้งหมดเพียงไม่กี่รายการซื้อขายระบบจะส่งผลให้ผลกำไรมากกว่าการค้าขายด้วยการตัดสินใจการค้าขายด้วยการตัดสินใจนั้นเกี่ยวข้องกับการตัดสินใจแบบอัตนัยที่กลายเป็นอารมณ์และนำไปสู่ความสูญเสียส่งผลต่อความไม่แน่นอนความโลภและความกลัวสามารถเปลี่ยนเหตุผลและความรู้ได้อย่างง่ายดาย แรงผลักดันที่อยู่เบื้องหลังการค้านอกจากนี้ยังยากที่จะทดสอบและตรวจสอบรูปแบบการซื้อขายการตัดสินใจการซื้อขายระบบที่ใช้ในทางตรงกันข้ามเป็นวัตถุประสงค์อารมณ์จะออกจากภาพด้วยตรรกะโปรแกรมและสมมติฐานระบบยานยนต์แสดงเหตุผลของผู้ประกอบการค้าและความรู้ ดีที่สุดของทุกระบบดังกล่าวได้อย่างง่ายดายการทดสอบระบบที่ไม่ดีสามารถปฏิเสธหรือแก้ไขและ cntes ดีสามารถปรับปรุงหนังสือเล่มนี้มีข้อมูลที่เป็นของแข็งที่สามารถเป็นประโยชน์มากเมื่อการออกแบบอาคารและการทดสอบระบบการค้าเชิงกลที่มีกำไรในขณะที่เน้นคือ ในเชิงลึกการวิเคราะห์ที่สำคัญของปัจจัยต่างๆที่อ้างว่ามีส่วนร่วมในการชนะระบบองค์ประกอบสำคัญ o fa สมบูรณ์ระบบการซื้อขายทางกลยัง dissected และอธิบายให้เสร็จสมบูรณ์ทุกระบบการค้าทางกลต้องมีวิธีการเข้าและวิธีการออกวิธีการเข้าจะต้องตรวจสอบโอกาสที่จะเข้าตลาดในจุดที่มีแนวโน้มที่จะให้ผลผลิตกับธุรกิจ อัตราส่วนความเสี่ยงต่อผลตอบแทน (Good-to-reward ratio) วิธีการออกจะต้องป้องกันการสูญเสียเงินทุนที่มากเกินไปเมื่อการค้าไม่ถูกต้องหรือเมื่อตลาดเปลี่ยนไปและสามารถจับผลกำไรได้อย่างมีประสิทธิภาพเมื่อตลาดเคลื่อนไหวได้อย่างดีพอสมควร การทดสอบและประเมินผลระบบทางออกวิธีการและกลยุทธ์แม้แต่ผู้ค้าที่มีกลยุทธ์หรือระบบการซื้อขายที่มีทางออกที่ยอมรับได้มีแนวโน้มที่จะค้นพบสิ่งที่สามารถนำมาใช้ปรับปรุงระบบเพิ่มผลกำไรและลดความเสี่ยงได้ in these pages are trading simulations on entire pqrtfolios of tradables As is demonstrated, running analyses on portfolios is straightforward, if not easy to ac complish The ease of computing equity growth curves, maximum drawdowns, risk-to-reward ratios, returns on accounts, numbers of trades, and all xiv PREFACE the other related kinds of information useful in assessing a trading system on a whole portfolio of commodities or stocks at once is made evident The process of conducting portfolio-wide walk-forward and other forms of testing and optimiza - tion is also described For example, instruction is provided on how to search for a set of parameters that, when plugged into a system used to trade each of a set of commodities, yields the best total net profit with the lowest drawdown or perhaps the best Sharpe Ratio, or any other measure of portfolio performance desired for that entire set of commodities Small institutional traders CTAs wishing to run a system on multiple tradables, as a means of diversification, risk reduction, and liq - uidity enhancement, should find this discussion especially useful Finally, to keep all aspects of the systems and components being tested objective and completely mechanical, we have drawn upon our academic and sci - entific research backgrounds to apply the scientific method to the study of entry and exit techniques In addition, when appropriate, statistics are used to assess the significance of the results of the investigations This approach should provide the most rigorous information possible about what constitutes a valid and useful com - ponent in a successful trading strategy So that everyone will benefit from the investigations, the exact logic behind every entry or exit strategy is discussed in detail For those wishing to replicate and expand the studies contained herein, extensive source code is also provided in the text, as well as on a CD-ROM see offer at back of book Since a basic trading system is always composed of two components, this book naturally includes the following two parts The Study of Entries and The Study of Exits Discussions of particular technologies that may be use d in gener - ating entries or exits, e g neural networks, are handled within the context of devel - oping particular entry or exit strategies The Introduction contains lessons on the fundamental issues surrounding the implementation of the scientific approach to trading system development The first part of this book, Tools of the Trade, con - tains basic information, necessary for all system traders The Conclusion pro - vides a summary of the research findings, with suggestions on how to best apply the knowledge and for future research The Appendix contains references and suggested reading Finally, we would like to point out that this book is a continuation and elab - oration of a series of articles we published as Contributing Writers to Technical Analysis of Stocks and Commodities from 1996, onward Jeffrey Owen Katz, Ph D and Donna L McCormick I N T R O D U C T I O N There is one thing that most traders have in common They have taken on the challenge of forecasting and trading the financi al markets, of searching for those small islands of lucrative inefficiency in a vast sea of efficient market behavior For one of the authors, Jeffrey Katz, this challenge was initially a means to indulge an obsession with mathematics Over a decade ago, he developed a model that pro - vided entry signals for the Standard Poor s 500 S P 500 and OEX While these signals were, at that time, about 80 accurate, Katz found himself second - guessing them Moreover, he had to rely on his own subjective determinations of such critical factors as what kind of order to use for entry, when to exit, and where to place stops These determinations, the essence of discretionary trading, were often driven more by the emotions of fear and avarice than by reason and knowl - edge As a result, he churned and vacillated, made bad decisions, and lost more often than won For Katz, like for most traders, discretionary trading did not work If discretionary trading did not work, then what did Perhaps system trading was the answer Katz decided to develop a completely automated trading system in the form of a computer program that could generate buy, sell, stop, and other necessary orders without human judgment or intervention A good mechanical system, logic suggested, would avoid the problems associated with discretionary trading, if the discipline to follow it could be mustered Such a system would pro - vide explicit and well-defined entries, normal or profitable exits, and abnor - mal or money management exits designed to control losses on bad trades, A fully automated system would also make it possible to conduct historical tests, unbiased by hindsight, and to do such tests on large quantities of data Thorough testing was the only way to determine whether a system really worked and would be profitable to trade, Katz reasoned Due to familiarity with the data series, valid tests could not be performed by eye If Katz looked at a chart and believed a given formation signaled a good place to enter the ma rket, he could not trust that belief because he had already seen what happened after the forma - tion occurred Moreover, if charts of previous years were examined to find other examples of the formation, attempts to identify the pattern by eyeballing would be biased On the other hand, if the pattern to be tested could be formally defined and explicitly coded, the computer could then objectively do all the work It would run the code on many years of historical data, look for the specified for - mation, and evaluate without hindsight the behavior of the market after each instance In this way, the computer could indicate whether he was indeed correct in his hypothesis that a given formation was a profitable one Exit rules could also be evaluated objectively Finally, a well-defined mechanical trading system would allow such things as commissions, slippage, impossible tills, and markets that moved before he xvi could to be factored in This would help avoid unpleasant shocks when moving from c omputer simulations to real-world trading One of the problems Katz had in his earlier trading attempt was failing to consider the high transaction costs involved in trading OEX options Through complete mechanization, he could ensure that the system tests would include all such factors In this way, potential surprises could be eliminated, and a very realistic assessment could be obtained of how any system or system element would perform System trading might, he thought, be the key to greater success in the markets W H A T I S A C O M P L E T E M E C H A N I C A L T R A D I N G S Y S T E M One of the problems witb Katz s early trading was that his system only provided entry signals, leaving the determination of exits to subjective judgment it was not, therefore, a complete, mechanical trading system A complete, mechanical trading system, one that can be tested and deployed in a totally objective fashion, without requiring human judgment, must provide both entries and exits To be truly co m - plete, a mechanical system must explicitly provide the following information 1 When and how, and possibly at what price, to enter the market 2 When and how, and possibly at what price, to exit the market with a loss 3 When and how, and possibly at what price, to exit the market with a profit The entry signals of a mechanical trading system can be as simple as explic - it orders to buy or sell at the next day s open The orders might be slightly more elaborate, e g to enter tomorrow or on the next bar using either a limit or stop Then again, very complex contingent orders, which are executed during certain periods only if specified conditions are m. Trading Strategies. The interest rate at which a depository institution lends funds maintained at the Federal Reserve to another depository institution.1 A statistical measure of the dispersion of returns for a given security or market index Volatility can either be measured. An act the U S Congress passed in 1933 as the Banking Act, which pro hibited commercial banks from participating in the investment. Nonfarm payroll refers to any job outside of farms, private households and the nonprofit sector The U S Bureau of Labor. The currency abbreviation or currency symbol for the Indian rupee INR , the currency of India The rupee is made up of 1.An initial bid on a bankrupt company s assets from an interested buyer chosen by the bankrupt company From a pool of bidders.